О поддержках, сопротивлениях и каналах

30 июня, 2010

Автор: Николай Камынин

        Продолжаем дискуссию о техническом анализе.

    Задача технического анализа попытаться прогнозировать движение цен в будущем на основе оценки тенденции движения в прошлом.

        Одним из таких методов является – метод поддержки и сопротивления.

  При этом используется то свойство человеческого сознания, что мы вольно или не вольно стремимся повторять удачный опыт и желаем исправить неудачный.

      Думаю , что каждый из Вас припомнит случай, когда, купив акции, он обнаружил через некоторое время свою ошибку.

А именно – рынок развернулся вниз и позиция, казавшаяся прибыльной, стала убыточной.

Или другой случай.

  Вы продали акции, считая, что рынок движется вниз.

  Но через какое-то мгновение, обнаружили, что это и было дно, и рынок стремительно пошел вверх.

   Какие же мысли возникли у Вас в этот момент?

Что именно Вы хотели и возможно реализовали позже ?

   Думаю, что не ошибусь, если скажу,

что Вы очень хотели исправить свою ошибку.

Вы желали, чтобы рынок вернулся на цену, где Вы совершили эту ошибку.

И Вы тут же ее исправите – продадите свои акции – в первом случае и откупите их – во втором.

     Таким образом, на уровнях своих ошибок в прошлом Вы повторите действия, которые совершил рынок, считая, что, таким образом, Вы исправили свою ошибку.

      Вот эти уровни в прошлом, где игроки ошиблись в движении рынка и будут уровнями поддержки и сопротивления в будущем…

  Продолжение следует

Cпектральный анализ на фондовом рынке

29 июня, 2010

Автор: Николай Камынин

      Продолжим обсуждение методов прогнозирования рынков и места в нем спектрального анализа.

  Для реализации известных в литературе стратегий Вы используете мувинги и осцилляторы.

Как правило это 1- 3 мувинга и 1-2 осциллятора типа RSI.

   При этом,  Вы строите, например, первый мувинк с постоянной времени 200 дней (М-200), второй с постоянной времени 5 дней(М-5), а третий мувинг с постоянной времени 1 день(М-1).

     Кроме того, в отдельном окне строите осциллятор (так называемый полосовой фильтр ПФ).

     А теперь вопрос:

           А вы поняли, для чего это вы построили и почему 3 мувинга.

     Дело в том, что предполагается, будто М- 200, усредняет все колебания цены , происходящие на интервале меньше чем 200 дней, М-5 – соответственное, если меньше чем 5 и М-1, если меньше чем 1.

Их  называют еще фильтрами нижних частот (ФНЧ), так как они подавляют колебания цены выше их границы пропускания (200,5,1 соответственно).

    Очевидно, что ФНЧ М-200 нам нужен, чтобы выделить волну цены с периодом не меньше 200 дней, ФНЧ М-5 – волну с периодом не меньше 5 дней.

    Но проблема в том, что ФНЧ М5 выделяет и волну с периодом М-200.

    Кроме того, эти фильтры плохо удаляют более быстрые колебания.

    Так из теории известно, что если есть волна с периодом 100 дней, то ФНЧ М-200 подавит ее всего в 2 раза.  Т.е. мувинг М-200 будет искажен и деформирован более быстрыми волнами.

         Таким образом, строить прогноз по волнам с периодом 200 дней Вам будут мешать волны более меньших интервалов.

    Вполне естественно задать вопрос, а нельзя ли из функции движения выделить волны с различным периодом.

      Например, волны, характеризующие сезонность изменения цены, волны с периодом 200 дней, 30 дней и т.д.

    Но можно поставить и другой вопрос.

   А нельзя ли вообще определить с каким периодом в конкретной функции цены имеются волны.

        Если мы определим, какие волны есть, то можно и торговать синхронно с движением этих волн.

     По аналогии с океаном, если Вы синхронизируете свое плавание на доске с движением волн, то можете скользить по гребню волны в шторм.

       Вот эту задачу, определения с каким периодом и какой амплитудой есть волны в том или ином движении биржевых цен,  и решает спектральный анализ.

     Современные методы спектрального анализа движения цен, позволяют провести фильтрацию функции цены c помощью не 3 , а  1000 ФНЧ и  ПФ , которые более качественно подавят мешающие волны , и в автоматическом режиме определят, с каким периодом волны есть сейчас в движении цены той или иной акции.

          Вот чем отличаются современные методы спектрального анализа и прогнозирования рынков от упрощенных популярных методов, изложенных в рекламируемой литературе.